導言：作為寫作愛好者，不可錯過為您精心挑選的10篇金融支持論文，它們將為您的寫作提供全新的視角，我們衷心期待您的閱讀，并希望這些內容能為您提供靈感和參考。

篇1

二、農(nóng)村城鎮(zhèn)化建設中的金融支持方略

1.政策性金融機構的支持。中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行給予農(nóng)村和農(nóng)業(yè)的發(fā)展提供政策性的金融支持，它具備產(chǎn)業(yè)扶持及救濟的性質。中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行具有商業(yè)性的金融機構信用中介的職能，它執(zhí)行有償借貸，不過它的業(yè)務對象指向明確，一般只針對農(nóng)業(yè)、經(jīng)濟的開發(fā)等方面，有明顯的政策性傾向。農(nóng)村的基礎設施建設需要大量資金投入，而且農(nóng)村的商業(yè)性金融機構因為基礎設施的投資具有回收周期長、公共性質、報酬率低等因素容易造成金融資金供應不足，所以這些農(nóng)村建設需要有政策性金融機構提供服務，來添補商業(yè)性金融機構的資金供應短缺。

2.商業(yè)性金融機構的支持。在我國的農(nóng)村金融市場中，商業(yè)性的金融機構主要包括中國農(nóng)業(yè)銀行、郵政儲蓄銀行和農(nóng)村商業(yè)銀行及農(nóng)村信用社的營業(yè)網(wǎng)點。為適應我國的社會主義新農(nóng)村的建設和農(nóng)業(yè)的現(xiàn)代化發(fā)展對金融服務的要求，農(nóng)業(yè)銀行通過實踐探索和總結出新時期服務“三農(nóng)”的方法，已經(jīng)在一些地區(qū)開展了面向“三農(nóng)”的金融服務試點工作。目前郵儲銀行的定位是堅持服務“三農(nóng)”、服務廣大城鄉(xiāng)居民、服務中小企業(yè)；依靠郵政的網(wǎng)絡優(yōu)勢，不斷豐富金融產(chǎn)品，積極地拓寬營銷渠道，加速完善服務功能。農(nóng)村商業(yè)銀行是由農(nóng)村信用合作社改革，大部分農(nóng)村商業(yè)銀行定位于服務“三農(nóng)”、扶持農(nóng)村中小企業(yè)及縣域經(jīng)濟的發(fā)展，是農(nóng)村金融市場不可或缺的一部分。

3.合作制的金融機構的金融支持。農(nóng)村信用社是我國的農(nóng)村金融市場上具有合作性質的正規(guī)的金融機構，成立于上世紀50年代，自成立之初就以服務“三農(nóng)”，服務地方經(jīng)濟為宗旨，是支持“三農(nóng)”發(fā)展的主力軍。其分支機構差不多遍布所有的農(nóng)村和鄉(xiāng)鎮(zhèn)，分支機構的數(shù)量眾多，農(nóng)村信用社如此龐大的經(jīng)營機構網(wǎng)絡為農(nóng)村的金融服務打下了堅實的基礎。

4.農(nóng)村其他金融機構及小貸公司的的支持。近幾年來，國家提倡放開農(nóng)村金融市場，以加快城鎮(zhèn)化建設的步伐，更好服農(nóng)、助農(nóng)，在此背景下，村鎮(zhèn)銀行、小貸公司、貸款公司如雨后春筍般蓬勃發(fā)展，在一定程度上拉動了農(nóng)村的經(jīng)濟發(fā)展，增加農(nóng)村的勞動就業(yè)率，提高農(nóng)村落后地區(qū)的勞動生產(chǎn)力水平，符合政府解決“三農(nóng)”問題的經(jīng)濟戰(zhàn)略方針。

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（二）金融支持金融支持是指為了促進某一產(chǎn)業(yè)或某一地區(qū)的快速發(fā)展，金融業(yè)通過直接或間接手段對金融資源進行整合、配置，并在資金供給、金融服務等方面對支持對象進行主動的、有計劃的和全方位的扶持。為了保證農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉的順利進行，在政府部門宏觀調控和政策支持下，金融機構通過市場直接配置資源，在保證自身實現(xiàn)利潤最大化的同時，最大限度地滿足農(nóng)地流轉過程中對資金的需求，從而實現(xiàn)金融業(yè)和農(nóng)地流轉的協(xié)調發(fā)展。

（三）農(nóng)地流轉與金融支持的關系1.農(nóng)地流轉與農(nóng)村金融的發(fā)展相輔相成。農(nóng)地流轉與農(nóng)村金融的發(fā)展是相輔相成的。一方面，農(nóng)地流轉的市場化程度、流轉規(guī)模、流轉績效與金融支持和資金配置效率是密切相關的。資金的獲取和流動速度直接影響著農(nóng)地的流轉，進而影響著經(jīng)濟的發(fā)展水平；另一方面，農(nóng)地流轉提高了農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的規(guī)?；?、現(xiàn)代化和集約化程度，增加了對農(nóng)村信貸、保險、投資、期貨、票據(jù)等現(xiàn)代金融產(chǎn)品和服務的需求，進而推動了農(nóng)村金融的發(fā)展。2.金融支持是實現(xiàn)農(nóng)地產(chǎn)權比例化流轉的前提條件。農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉過程，是將農(nóng)地進行商品化和資本化的過程，是將產(chǎn)權性質的農(nóng)地向可增值的金融資產(chǎn)的轉化。足夠的資金支持是農(nóng)地實現(xiàn)資產(chǎn)功能轉化的前提和保障。農(nóng)村金融的支持力度決定了農(nóng)地流轉效率的高低和規(guī)?；?jīng)營水平，進而決定了農(nóng)地財產(chǎn)功能的實現(xiàn)程度。金融機構的發(fā)達程度影響著資金流動的順暢程度，進而影響著土地流轉的速度和效率。3.農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉是農(nóng)村金融發(fā)展的動力。農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉是將農(nóng)地承包經(jīng)營權轉化為農(nóng)戶從事規(guī)模農(nóng)業(yè)和非農(nóng)產(chǎn)業(yè)經(jīng)營的“本錢”，使之進入資本市場，進而演化為輔的金融工具。因此，農(nóng)地是農(nóng)村金融發(fā)展的物質基礎，通過農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉，實現(xiàn)土地的規(guī)模經(jīng)營，促進農(nóng)業(yè)生產(chǎn)績效的提高，進而推動了農(nóng)村金融的快速發(fā)展。隨著轉入農(nóng)地的農(nóng)戶生產(chǎn)規(guī)模的擴大，對生產(chǎn)性資金需求也進一步擴大，促進了對農(nóng)村金融產(chǎn)品和服務的需求的增加；其次，農(nóng)地產(chǎn)權比例化流轉，增加了農(nóng)地流轉的靈活性和產(chǎn)權的實現(xiàn)機制，使得金融機構的債權保障程度得到提高，刺激了農(nóng)村金融主體的資金供給動機。

二、農(nóng)地產(chǎn)權比例化流轉的金融支持體系構建原則

（一）不得違反國家的“三不得”原則國家政策明確規(guī)定，農(nóng)村土地承包經(jīng)營權流轉，不得改變集體所有的性質、不得改變土地用途、不得損害農(nóng)民的承包權益。因此，在開展農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉的金融支持政策時也要堅持“三不得”的原則，對于一些從事商業(yè)性開發(fā)活動、改變土地所有性質、改變土地用途、非法強占農(nóng)民土地、嚴重損壞農(nóng)民權益的流轉行為不予以金融支持。

（二）以實現(xiàn)規(guī)?；?jīng)營和增加農(nóng)民財產(chǎn)性收入為目的黨的十八屆三中全會提出鼓勵承包經(jīng)營權在公開市場上流轉，發(fā)展多種形式的規(guī)模經(jīng)營，賦予農(nóng)民更多財產(chǎn)權利，探索增加農(nóng)民財產(chǎn)性收入的渠道。因此，農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉的金融支持必須以保證農(nóng)地順利流轉、實現(xiàn)規(guī)模經(jīng)營為前提，以增加農(nóng)民財產(chǎn)性收入、保護農(nóng)民合法權益為目的。

（三）堅持以市場化為導向，以政策扶持為支撐的原則開展農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉的金融創(chuàng)新活動，首先，要堅持以市場為導向，以商業(yè)化運作為基礎，通過市場實現(xiàn)對土地和金融兩種資源的合理配置；其次，以國家的政策扶持為支撐，國家通過財政手段和貨幣手段鼓勵金融機構在保證自身利益的同時，最大限度地為農(nóng)地流轉和規(guī)?；?jīng)營提供資金支持。

（四）以優(yōu)先解決失地農(nóng)民的社會保障為原則對于進行農(nóng)地產(chǎn)權比例化流轉的失地農(nóng)民，養(yǎng)老、醫(yī)療、就業(yè)等社會保障問題成為農(nóng)地流轉能否順利進行的關鍵。金融機構在支持農(nóng)地流轉的同時要優(yōu)先支持失地農(nóng)民社會保障體系的建立，成立失地農(nóng)民土地社會保障專項資金，并對其進行專項管理，從而保障農(nóng)民的長遠利益。

三、農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉金融支持體系的基本框架

（一）農(nóng)地產(chǎn)權比例化流轉金融支持的組織體系有效的組織體系是農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體和金融資本有機結合的中介，是保證農(nóng)地流轉金融支持體系高效運作的核心。1.加大政策性金融機構的支持力度。由于農(nóng)業(yè)天生的弱質性和低收益性，決定了國家政策性金融機構和合作金融機構成為農(nóng)業(yè)金融的主體。從組織體系建設上，國家對農(nóng)地市場化流轉的金融支持可以采取漸進性原則：第一階段主要是依托現(xiàn)有的農(nóng)村金融供給體系，穩(wěn)步開展農(nóng)地流轉的金融支持業(yè)務。加快農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行的職能轉換和信貸業(yè)務創(chuàng)新，充分發(fā)揮其對土地流轉進行資金支持的政策調節(jié)作用；第二階段，當農(nóng)地流轉達到一定規(guī)模后，成立專門的農(nóng)地金融機構，全面推行中長期農(nóng)地流轉的金融支持業(yè)務。2.繼續(xù)發(fā)展農(nóng)村合作社的農(nóng)地金融業(yè)務。農(nóng)村合作社在農(nóng)地流轉的金融支持體系中具有不可忽視的作用，但目前我國農(nóng)村信用社存在著資金外流、業(yè)務創(chuàng)新不足、支農(nóng)力度不夠等問題，仍不能滿足農(nóng)地大規(guī)模市場化流轉過程中對資金的需求。因此，應加快對農(nóng)村合作社的業(yè)務創(chuàng)新和體制改革。在農(nóng)村信用社內部成立“農(nóng)地流轉金融支持中心”，負責農(nóng)地抵押貸款業(yè)務，滿足農(nóng)戶規(guī)?；?jīng)營的貸款需求，以充分利用農(nóng)村信用社深入基層、網(wǎng)點眾多和信息成本低的優(yōu)勢。3.鼓勵商業(yè)性金融機構開展農(nóng)地流轉金融支持業(yè)務。由于商業(yè)性金融機構堅持“盈利性、安全性和流動性”的經(jīng)營原則，使其不適合開展過多的政策性金融業(yè)務，但商業(yè)銀行具有的資源優(yōu)勢和資金實力對農(nóng)業(yè)的規(guī)?；a(chǎn)又是必不可少的。因此，商業(yè)性金融機構可建立農(nóng)地流轉項目的信用等級評價體系，對滿足農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉的金融產(chǎn)品和服務進行開發(fā)設計；同時重點發(fā)揮農(nóng)業(yè)銀行在農(nóng)地流轉資金支持方面的主導作用。4.壯大新型農(nóng)村金融機構的金融支持力量。新型農(nóng)村金融機構主要包括村鎮(zhèn)銀行、貸款公司、農(nóng)村資金互助社、小額貸款公司等機構。該類機構以立足農(nóng)村、服務三農(nóng)為目標，能夠滿足農(nóng)村各種經(jīng)濟主體在農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉過程中的資金需求，同時由于新型金融機構在貸款程序、貸款項目、貸款期限和額度上都符合農(nóng)戶的現(xiàn)實需求，因此市場前景較好。但該類金融組織同樣面臨著較高的市場風險，且組織管理上不夠規(guī)范，因此對農(nóng)地產(chǎn)權比例化流轉的金融支持方面需要進一步的改革。

（二）金融產(chǎn)品和服務的創(chuàng)新根據(jù)帕特里克的“需求追隨型模式理論”，農(nóng)地市場化流轉使得農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的經(jīng)營領域不斷擴展，對金融產(chǎn)品的需求數(shù)量和需求種類也將不斷增加。但是目前我國農(nóng)村的金融產(chǎn)品和服務種類少、質量差、效率低，根本不能滿足農(nóng)地產(chǎn)權比例化流轉過程中經(jīng)營主體對多元化金融產(chǎn)品的需求。因此,必須對金融產(chǎn)品和服務進行創(chuàng)新,為金融支持農(nóng)村土地流轉創(chuàng)造載體和運行條件。1.建立土地規(guī)?；e金。土地規(guī)?；e金是模仿我國住房公積金制度提出來的一種土地金融制度。中國住房公積金制度，是上世紀90年代初期在借鑒新加坡中央公積金制度基礎上，在由計劃體制主導向以市場體制主導的演變過程中，所產(chǎn)生的自主原發(fā)的住房金融制度創(chuàng)新。土地規(guī)?；e金是指在農(nóng)地比例化市場流轉后，從集體獲得的流轉收益中提取出來的用于農(nóng)地規(guī)?；?jīng)營的那部分資金。將農(nóng)地流轉出去的農(nóng)民可用此公積金重新買地或用公積金貸款買地，類似于住房公積金貸款買房。這樣既發(fā)揮了土地的融資功能，解決了規(guī)?；?jīng)營中的資金短缺問題，又保障了農(nóng)民長遠的利益。通過規(guī)?；e金這種既有強制性又有互的長期儲蓄制度可以實現(xiàn)土地作為金融資本向生產(chǎn)性資本轉化，比直接提高農(nóng)民財產(chǎn)性收入有更高的社會和經(jīng)濟效益。土地規(guī)模化公積金具有以下的特點：（1）土地規(guī)?；e金是一種強制性的失地農(nóng)民儲蓄計劃，要靠政府的強力來推動，需充分發(fā)揮政府的資源集中分配功能。（2）土地規(guī)?；e金是一種分階段實施、不斷完善的土地融資制度。（3）在土地規(guī)?；e金的歸集與繳存方面要處理好強制性繳存的合法性、資金的管理成本與使用效率等方面的問題。（4）在土地規(guī)模化公積金的使用與投資環(huán)節(jié)應提高資金的使用效率，避免資金閑置嚴重，合理利用其增值收益，盡可能增加失地農(nóng)民的財產(chǎn)性收入。2.擴大農(nóng)地抵押貸款的范圍。農(nóng)地使用權抵押貸款是指農(nóng)民以土地使用權作為抵押物，向銀行申請貸款，從而獲得自身經(jīng)營所需的資金并履行按時足額償還借款的義務。黨的十八屆三中全會重新賦予農(nóng)民對承包經(jīng)營權抵押、擔保權能，農(nóng)民因此可以獲得更多的金融支持。在農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉時，農(nóng)民將自己所擁有的那部分農(nóng)地承包經(jīng)營權拿來抵押，如果出現(xiàn)了經(jīng)營風險，無法按時還款，農(nóng)民用自己的抵押物賠償一部分，集體賠償一部分、國家再賠償一部分，最后還可以由銀行的壞賬準備金覆蓋一部分。這種風險共擔賠償機制既保證農(nóng)民沒有完全失去土地，又能將銀行的風險降到最低，增強了農(nóng)戶和金融機構開展農(nóng)地抵押貸款的意愿。

（三）農(nóng)地市場化流轉的保險體系要保證農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉的順利進行，健全的農(nóng)業(yè)保險體系是必不可少的。當農(nóng)地實行產(chǎn)權比例化市場流轉后，農(nóng)業(yè)的產(chǎn)業(yè)化、規(guī)模化進一步提高，但由于農(nóng)業(yè)生產(chǎn)自身的弱質性，導致經(jīng)營風險加大。因此，農(nóng)地市場化流轉對農(nóng)業(yè)保險的需求成為當務之急。從農(nóng)戶角度看，農(nóng)戶的收入有限，購買能力低下導致購買農(nóng)業(yè)保險的意愿不強；從保險公司看，經(jīng)營農(nóng)業(yè)保險的風險較高，經(jīng)營存在不穩(wěn)定性，且提供的保險種類少、市場發(fā)展空間有限；從國家層面看，國家的保險政策扶持力度不夠，法律體系不健全，缺乏對保險機構的規(guī)范性監(jiān)管。因此，為了保證農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉的順利進行，應設立專門針對農(nóng)地流轉的政策性農(nóng)業(yè)保險機構和再保險機構，為流出農(nóng)地的農(nóng)戶提供失業(yè)風險保障、再就業(yè)風險保障；為流入農(nóng)地的經(jīng)營主體提供專業(yè)的經(jīng)營風險保障；為農(nóng)地流轉保險人提供業(yè)務風險保障。

（四）政府支撐體系的完善1.失地農(nóng)民社會保障體系的完善。農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉的最大風險在于農(nóng)民將土地流轉出去后將面臨的失地、失業(yè)、失保障等一系列風險。因此，一種成功的農(nóng)地流轉模式必須考慮農(nóng)民的社會保障問題，這也是開展農(nóng)地流轉的前提。在農(nóng)地產(chǎn)權比例化流轉后，建立專門的土地保障金，用于失地農(nóng)民的綜合社會保障建設。土地保障金主要來源于集體依據(jù)其所分配的產(chǎn)權比例而取得的部分流轉收益，并由集體負責管理和發(fā)放。土地社會保障金既能保障流轉農(nóng)地農(nóng)民當前的生產(chǎn)、生活，又能解決他們的長遠生計，維護好他們的合法權益，從而保持農(nóng)村社會的穩(wěn)定。2.農(nóng)地評估體系。要保證農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉的順利進行，必須建立科學、有效的土地評估系統(tǒng)，建立各級土地拍賣、交易和仲裁機構，培養(yǎng)一批專業(yè)的評估人員和中介機構，保證土地評估工作的順利進行。健全完善土地評估體系有助于保證土地評估工作的公平性、公開性，提高農(nóng)地流轉的效率，保護農(nóng)民的合法權益。3.完善農(nóng)地流轉市場體系。首先，要根據(jù)本地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展水平、社會保障水平、法律法規(guī)的完善程度、農(nóng)村勞動力轉移情況等指標選擇合適的市場流轉模式。其次，要充分發(fā)揮政府的積極作用。政府要發(fā)揮市場信息收集、咨詢和公布以及配置農(nóng)地資源等政策引導作用。再次，農(nóng)地產(chǎn)權流轉市場的建立應包括土地供需機制、農(nóng)地流轉價格形成機制和市場競爭機制等。4.完善國家政策和資金支持系統(tǒng)。農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉必須有政府的積極支持和引導。首先是資金的扶持。政府需要向負責農(nóng)地流轉的農(nóng)地金融機構直接注入資金或者提供貼息貸款，保證農(nóng)地流轉工作的順利進行。其次是機構扶持。由各級政府扶持建立農(nóng)地流轉金融機構，鼓勵各類金融組織開展?jié)M足農(nóng)地產(chǎn)權比例化市場流轉資金需求的金融業(yè)務。

篇3

1.1模型介紹

1.1.1向量自回歸（VAR）模型傳統(tǒng)的經(jīng)濟計量方法是以經(jīng)濟理論為基礎來建立描述變量的模型。向量自回歸（VAR）模型是基于數(shù)據(jù)的統(tǒng)計性質建立的模型，通過對所有內生變量滯后值回歸分析，以估計內生變量的動態(tài)關系，避免了經(jīng)濟學先驗理論的羈絆。VAR（p）模型的數(shù)學表達式。

1.1.2向量誤差修正（VEC）模型向量誤差修正（VEC）模型是包含協(xié)整約束的VAR模型，常應用于具有協(xié)整關系的非平穩(wěn)時間序列建模。如果上述VAR（p）模型中yt所含有的k個序列為一階單整序列且它們之間存在協(xié)整關系，則不包含外生變量xt的向量誤差修正（VEC）模型數(shù)學表達式為。其中的ecmt－1＝%Tyt－1是誤差修正項，反映變量之間的長期均衡關系，%T是協(xié)整向量。系數(shù)矩陣&反映變量之間的均衡關系偏離長期均衡狀態(tài)時，將其調整到均衡狀態(tài)的調整速度。Γi是系數(shù)矩陣，所有作為解釋變量的差分項的系數(shù)反映各變量的短期波動對作為被解釋變量的短期變化的影響。

1.2變量選擇

1.2.1城鎮(zhèn)化率（UR）本文采用人口城鎮(zhèn)化率（UR），即城鎮(zhèn)人口占總人口數(shù)的比重來衡量農(nóng)村城鎮(zhèn)化水平，該比重越大，說明農(nóng)村城鎮(zhèn)化水平越高。

1.2.2農(nóng)村信用社貸款余額占全部城鎮(zhèn)固定資產(chǎn)投資比重（NXF）鑒于數(shù)據(jù)的可得性，本文使用NXF作為農(nóng)村信用社對農(nóng)村城鎮(zhèn)化的金融支持評價標準，比例越高，支持力度越大。NXF＝農(nóng)村信用社貸款年底余額／全部城鎮(zhèn)固定資產(chǎn)投資

1.2.3農(nóng)村信用社發(fā)展水平指標（NXD）本文采用農(nóng)村信用社每年年底的存貸款余額之和占GDP的比重（NXD），作為農(nóng)村信用社發(fā)展水平指標。NXD＝（農(nóng)村信用社存款年底余額＋農(nóng)村信用社貸款年底余額）／GDP于是，可以知道本文中yt列向量就是向量［UR，NXF，NXD］T，后文就是以此向量建立VAR和VEC模型并進行實證分析的。

1.3數(shù)據(jù)說明文章收集了我國1981－2011年之間的年度統(tǒng)計數(shù)據(jù)作為樣本，所有樣本數(shù)據(jù)均來自于中國統(tǒng)計局網(wǎng)站《中國統(tǒng)計年鑒》和歷年的《中國金融年鑒》。尤其需要說明的是，由于農(nóng)村信用社近年來的改革，為了切實反映農(nóng)村信用社改革前后對農(nóng)村城鎮(zhèn)化的金融支持狀況，數(shù)據(jù)將改革后部分省區(qū)的農(nóng)村商業(yè)銀行數(shù)據(jù)納入其中。

2實證檢驗與分析

根據(jù)農(nóng)村信用社對農(nóng)村城鎮(zhèn)化的金融支持實證分析需要，本文利用Eviews軟件，對UR、NXF和NXD三個變量進行了平穩(wěn)性檢驗、基于VAR模型的Johansen協(xié)整檢驗和Granger因果檢驗、基于VEC模型的方差分解分析。

2.1變量的平穩(wěn)性檢驗UR、NXF、NXD序列是時間序列數(shù)據(jù)，在建立模型進行相關檢驗分析之前，首先要檢驗時間序列的平穩(wěn)性，以防虛假回歸等問題。本文選用ADF（Aug－mentedDickey－Fuller）檢驗來進行序列的平穩(wěn)性檢驗。結果如表1。由表1可知，原序列UR、NXF、NXD的ADF值均大于5％臨界值，單位根檢驗結果顯示在5％的顯著性水平下UR、NXF、NXD都是非平穩(wěn)序列。D（UR）、D（NXF）、D（NXD）在5％顯著性水平下都是小于臨界值的，一階差分都是平穩(wěn)過程，即時間序列UR、NXF和NXD都是一階單整的。

2.2協(xié)整檢驗本文利用Johansen協(xié)整檢驗，檢驗UR、NXF、NXD協(xié)整關系。判斷農(nóng)村城鎮(zhèn)化水平、農(nóng)村信用社的金融支持、農(nóng)村信用社發(fā)展狀況三者之間是否存在長期穩(wěn)定的均衡關系。Johansen協(xié)整檢驗是在VAR模型中完成的，通過LR、FPE、AIC、SC和HQ準則選擇VAR模型最優(yōu)滯后階數(shù)為2，即建立VAR（2）模型。在VAR（2）模型下對三者之間Johansen協(xié)整檢驗結果見表2。表2說明，在5％的顯著性水平下，UR、NXF、NXD之間存在且僅存在著一組協(xié)整關系?？梢哉J為城鎮(zhèn)化率、農(nóng)村信用社對農(nóng)村城鎮(zhèn)化的金融支持和農(nóng)村信用社發(fā)展水平之間存在長期穩(wěn)定的均衡關系。

2.3Granger因果關系檢驗協(xié)整檢驗說明了UR、NXF、NXD之間存在長期穩(wěn)定的相互依賴關系，但不能確定三者之間因果關系如何。為此，本文基于VAR（2）模型檢驗城鎮(zhèn)化率（UR）、農(nóng)村信用社對農(nóng)村城鎮(zhèn)化的金融支持（NXF）和農(nóng)村信用社發(fā)展水平（NXD）之間是否有顯著的Granger因果關系。結果如表3。由表3在5％顯著性水平下：農(nóng)村信用社對農(nóng)村城鎮(zhèn)化的金融支持（NXF）、農(nóng)村信用社發(fā)展狀況（NXD）明顯不能Granger引起城鎮(zhèn)化率（UR）；UR、NXD也外生于NXF；而UR、NXF能夠Granger引起NXD，即農(nóng)村城鎮(zhèn)化水平、農(nóng)村信用社對農(nóng)村城鎮(zhèn)化的金融支持是農(nóng)村信用社發(fā)展的Granger原因。

2.4向量誤差修正（VEC）模型的估計經(jīng)過Johansen協(xié)整檢驗表明UR、NXF、NXD之間存在協(xié)整關系，于是可以建立向量誤差修正（VEC）模型。VEC模型估計結果為?？梢钥闯?，NXF與NXD的短期波動每增加1％，城鎮(zhèn)化率將分別增加0．0016％、0．0186％。UR與NXD的短期波動對NXF短期變化影響分別為負和正。UR與NXF短期波動對NXD短期變化影響為負。從ecmt－1可以得出城鎮(zhèn)化率、農(nóng)村信用社對農(nóng)村城鎮(zhèn)化的金融支持、農(nóng)村信用社發(fā)展水平之間的長期均衡關系是：UR＝－0．4966NXF＋1．6784NXD＋0．1197。分析協(xié)整方程，從協(xié)整系數(shù)可以看出，長期內城鎮(zhèn)化率與農(nóng)村信用社對農(nóng)村城鎮(zhèn)化的金融支持之間存在反向關系，與農(nóng)村信用社發(fā)展水平之間存在正向關系。并且由于正向作用系數(shù)為1．6784大于反向作用系數(shù)－0．4966，金融支持和農(nóng)村信用社發(fā)展水平在長期內的等量提高總體上能帶來城鎮(zhèn)化率的提高。

篇4

（一）農(nóng)村資金嚴重外流

目前，農(nóng)村金融資本在總體資金匱乏的基礎上，還有大量的資金流向城市。主要表現(xiàn)在國有銀行及商業(yè)銀行存多貸少，并且貸款利率過高，致使農(nóng)村企業(yè)和個人無力貸款。

（二）農(nóng)村金融發(fā)展相對落后，大量的貸款需求得不到滿足

當前對農(nóng)村經(jīng)濟提供金融服務的金融機構有農(nóng)村信用社、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行和郵儲銀行等，但能向農(nóng)村提供資金促進農(nóng)民增收的金融機構卻非常有限。作為支農(nóng)主力軍的農(nóng)村信用社，自身產(chǎn)權不明晰，內部治理結構不完善，信貸資金利率較高，導致支農(nóng)功能得不到完全發(fā)揮。以中國農(nóng)業(yè)銀行為代表的國有商業(yè)銀行以自身利益最大化為目標，按照市場機制的要求來決定信貸投向，由于農(nóng)業(yè)是基礎產(chǎn)業(yè)，資金回收期較長，風險高且收益低，因此，商業(yè)銀行信貸重心向城市傾斜，對農(nóng)業(yè)基礎設施建設和開發(fā)的貸款比重逐年下降。而中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行作為政策性銀行，并不面向微型涉農(nóng)企業(yè)和農(nóng)民個人貸款。以上農(nóng)村金融現(xiàn)狀，造成農(nóng)村資金供給不足。

（三）農(nóng)村金融邊緣化

農(nóng)村金融邊緣化是指農(nóng)村金融不被國家金融整體發(fā)展所重視，受到排擠和削弱，從而難以全力支撐農(nóng)村經(jīng)濟的發(fā)展。主要表現(xiàn)在農(nóng)村金融體系不完善、農(nóng)村金融服務滯后、農(nóng)村金融創(chuàng)新能力不足和農(nóng)村金融人才的缺失。

（四）農(nóng)業(yè)貸款風險分擔和處理機制尚未建立

現(xiàn)階段我國農(nóng)村經(jīng)濟基礎依然薄弱、農(nóng)村企業(yè)經(jīng)濟盈虧風險較高和個人土地找有率低等特點促使農(nóng)村信貸投入風險較大。同時由于貸款風險得不到有效防范，并且貸款風險分擔機制不完善限制了農(nóng)村信貸的資本投入。以上問題主要表現(xiàn)在以下幾個方面：一是因為農(nóng)業(yè)本身的不確定性使農(nóng)業(yè)貸款承受了極高的風險；二是農(nóng)村貸款存在抵押困難問題。農(nóng)民除住宅外無其他抵押資產(chǎn)；農(nóng)村集體土地屬于國有，不能辦理抵押；中小企業(yè)同時也不能以土地為抵押物申請貸款；三是龍頭企業(yè)很難找到保證擔保。當前我國的農(nóng)業(yè)貸款風險處理機制剛剛起步。農(nóng)村現(xiàn)有擔保機構弱小及數(shù)量極少的特點促使農(nóng)村經(jīng)濟的不到保險保障，一旦發(fā)生自然災害，企業(yè)及個人損失得不到有效的救助，將使農(nóng)業(yè)經(jīng)濟供給更加緊張，進一步制約了農(nóng)村信貸發(fā)展。

二、強化農(nóng)村金融支持農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展的對策，為社會主義新農(nóng)村建設助力

經(jīng)濟的發(fā)展離不開金融的支持，農(nóng)村經(jīng)濟的發(fā)展同樣如此。如何調整農(nóng)村金融關系到農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展乃至社會主義新農(nóng)村建設的大局。

（一）增加農(nóng)村金融資本供給

增加農(nóng)村金融資本供給、合理分配金融資源一是體現(xiàn)在資金方面，，擴大國有大型銀行對于農(nóng)村經(jīng)濟的資金投入比例，同時通過對商業(yè)銀行稅收減免等優(yōu)惠政策，引導中小商業(yè)銀行資金更傾向于向農(nóng)村金融靠攏，加大農(nóng)村業(yè)務；二是加大科技創(chuàng)新和人才輸入。通過對制度創(chuàng)新和人才引進為農(nóng)村金融的發(fā)展注入新鮮活力。

（二）深化農(nóng)村金融體制、機制改革，建立健全農(nóng)村金融體系

首先，要改變過去政府過度干預政策，農(nóng)村經(jīng)濟的支持力度，要堅持以市場為導向，放松金融管制，避免過度干涉造成的資金流失和錯誤導向。同時要加強政府的資源配置作用，比如在加大對中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行的政策支持，在保證國家基礎行業(yè)的貸款資金充足的前提下，將富裕的資金積極投入到農(nóng)村基礎設施建設中。而對于農(nóng)業(yè)銀行和農(nóng)村信用社，首先要改變銀行自身資產(chǎn)不明、機構冗余等狀況，其次將工作重心更多投入到農(nóng)業(yè)金融覆蓋率和農(nóng)業(yè)金融服務上。

（三）加強農(nóng)村金融監(jiān)管，防范和化解農(nóng)村金融風險

首先，在內部管理方面，通過培訓提高員工素質，提高其辨別和預測風險的能力，同時建立風險管理機制，增強金融機構抵御風險的能力。第二，要從其他組織機構入手，完善農(nóng)村金融機構的風險防范補償制度。比如發(fā)展農(nóng)業(yè)保險，建立健全農(nóng)業(yè)保險的風險分散機制；完善信用擔保體系，建立行之有效的運行機制，嚴格把握機構市場準入標準，責任分擔比例明確，同時加強防范擔保過程中存在的道德風險以提高擔保的安全性。第三，改革和完善農(nóng)村金融監(jiān)管機制，提高農(nóng)村金融機構監(jiān)管能力，防止出現(xiàn)監(jiān)管真空，依靠制度建設規(guī)范農(nóng)村金融監(jiān)管行為。第四，健全農(nóng)村保險體系，分散農(nóng)業(yè)信貸風險，轉移農(nóng)業(yè)風險損失。要充分發(fā)揮保險體系在分散農(nóng)業(yè)風險中的作用，為農(nóng)業(yè)產(chǎn)前、產(chǎn)中、產(chǎn)后提供全套保險，提高農(nóng)業(yè)金融的補償能力。

（四）改善農(nóng)村金融外部環(huán)境，完善相關法律法規(guī)

首先，要完善關于農(nóng)村金融的相關法律，嚴格審查農(nóng)村地區(qū)的金融違法行為，依法從嚴打擊逃債廢債的甚至嚴重的金融犯罪等等。其次，從農(nóng)村金融發(fā)展現(xiàn)狀的實際出發(fā)，制定和完善關于貸款擔保方面的立法，規(guī)范市場條件下交易主體之間的債權和債務關系。再次，地方政府要發(fā)揮政府職能，自覺克服地方保護主義，提高政府依法執(zhí)政信用度，堅決杜絕不合理的行政干預。地方政府應加強誠信宣傳教育，改善誠信的社會風氣和信用環(huán)境，逐步確立并完善農(nóng)村信用制度。

篇5

二、文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展與金融體系的探索性空間數(shù)據(jù)分析

我們用各省域文化產(chǎn)業(yè)增加值衡量文化產(chǎn)業(yè)（C）I的發(fā)展，用各省域的金融機構存貸款余額、股票市價總值和保費收入的合并值衡量金融體系（FS）的發(fā)展，進行探索性空間數(shù)據(jù)分析。

1．文化產(chǎn)業(yè)增加值與金融體系的空間自相關檢驗

（1）Moran指數(shù)檢驗Moran指數(shù)主要用來檢驗經(jīng)濟變量的空間集聚狀況，如果經(jīng)濟變量的Moran值為正且越接近1則說明空間正相關性越強，越表現(xiàn)為空間集聚。從表1各省域文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的Moran指數(shù)表我們可以看出，2005年到2011年各省域文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的Moran指數(shù)均為正值，全部通過10%顯著性水平檢驗，說明了中國各省域文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展存在著顯著的空間正相關性，呈現(xiàn)空間集聚現(xiàn)象。從表2各省域金融體系的Moran指數(shù)我們可以看出，省域金融體系的Moran指數(shù)也均為正值，說明中國各省域金融體系同樣存在著顯著的空間正相關性，呈現(xiàn)空間集聚現(xiàn)象。（2）Moran指數(shù)散點圖檢驗Moran指數(shù)散點圖（見圖1和圖2）將各省域的文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展集聚分為四個不同的空間關聯(lián)模式：第一象限HH模式為文化產(chǎn)業(yè)增加值集聚程度高的省域被同樣文化產(chǎn)業(yè)增加值集聚程度高的省域包圍；第二象限LH模式為文化產(chǎn)業(yè)增加值集聚程度低的省域被文化產(chǎn)業(yè)增加值集聚程度高的省域包圍；第三象限LL模式為文化產(chǎn)業(yè)增加值集聚程度低的省域被同樣文化產(chǎn)業(yè)增加值集聚程度低的省域包圍；第四象限HL模式為文化產(chǎn)業(yè)增加值集聚程度高的省域被文化產(chǎn)業(yè)增加值集聚程度低的省域包圍；其中HH和LL空間關聯(lián)模式為正的空間相關性，LH和HL空間關聯(lián)模式為負的空間相關性。金融體系空間集聚的空間關聯(lián)模式也是如此。從表3可以看出2005年文化產(chǎn)業(yè)增加值HH空間關聯(lián)模式有12個省域，LL空間關聯(lián)模式有13個省域，到2011年HH空間關聯(lián)模式有11個省域，LL空間關聯(lián)模式有15個省域，說明文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展呈現(xiàn)空間集聚趨勢。從表4可以看出2005年金融體系HH空間關聯(lián)模式有7個省域，LL空間關聯(lián)模式有15個省域，到2011年HH空間關聯(lián)模式有7個省域，LL空間關聯(lián)模式有17個省域，說明金融體系呈現(xiàn)空間集聚趨勢。

2.文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展與金融體系的LISA分析

我們可進一步運用局域空間關聯(lián)指標分析不同位置的空間關聯(lián)模式，檢驗局部地區(qū)高值和低值的空間集聚狀況。由2005年、2011年文化產(chǎn)業(yè)增加值和金融支持體系的LISA分析圖（見圖5至圖8）可以看出，文化產(chǎn)業(yè)與金融體系發(fā)展形成兩個不同的集聚區(qū)域：一個是以上海為中心包括江蘇、浙江在內的長三角高值集聚區(qū)；另一個是以新疆為中心包括周邊的、青海等省域在內的低值集聚區(qū)，從2005年到2011年，文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展與金融支持體系空間集聚趨勢在加強。我們還可發(fā)現(xiàn)文化產(chǎn)業(yè)增加值高值集聚區(qū)域一般也是金融體系高值集聚區(qū)域，可以初步做出金融體系可能促進文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的判斷，這可以通過進一步構建經(jīng)濟模型，運用空間計量方法來實證分析金融體系對文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的支持作用。

三、省域金融支持文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的空間計量分析

1.實證模型的建立

借鑒柯布-道格拉斯生產(chǎn)函數(shù)：Y=LαKβ，其中Y表示文化產(chǎn)業(yè)增加值，L表示文化產(chǎn)業(yè)從業(yè)人員，K表示文化產(chǎn)業(yè)資本投入，我們可以在此基礎上增加金融體系規(guī)模（金融體系又可分為銀行業(yè)金融BI和證券業(yè)金融S）I，兩邊取對數(shù)可以構建以下模型：

2.度量指標與數(shù)據(jù)說明

美國經(jīng)濟學家Raymond提出用M2/GDP作為衡量一國金融發(fā)展的指標。但相關研究發(fā)現(xiàn)中國的M2/GDP自1990年以來明顯高于其他一些發(fā)展中國家，甚至高于美國等主要發(fā)達國家。按常識我國金融發(fā)展水平不可能高于美國等主要經(jīng)濟發(fā)達國家，因此我們需選擇其他指標衡量中國的金融發(fā)展水平。這里用存貸款余額、股票市價總值作為金融資產(chǎn)的變量，其與GDP的比值分別代表銀行業(yè)（B）I和證券業(yè)（S）I金融發(fā)展水平。由于統(tǒng)計口徑的不同，本文采用的數(shù)據(jù)樣本為2005-2011年的年度數(shù)據(jù)，文化產(chǎn)業(yè)增加值、文化產(chǎn)業(yè)從業(yè)人員、文化產(chǎn)業(yè)資本投入的原始數(shù)據(jù)均來源于2006-2012年《中國文化文物統(tǒng)計年鑒》、《中國統(tǒng)計年鑒》和《中國金融統(tǒng)計年鑒》等，其中2010、2011年文化產(chǎn)業(yè)增加值的數(shù)據(jù)來源于SPSS軟件的估計。3.省域金融支持文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的空間計量分析一個省域文化產(chǎn)業(yè)的發(fā)展不僅取決于人員、資本投入，還需要金融體系的支持，同時還會受到周邊地區(qū)金融體系的影響。文化產(chǎn)業(yè)的發(fā)展具有較強的空間相關性，金融體系的空間集聚增強了文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的空間依賴性，因此分析文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的金融支持應該引入空間因素。傳統(tǒng)OLS模型估計沒有考慮到空間因素，我們可以用空間計量經(jīng)濟學的SLM模型和SEM模型來分析金融體系支持文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的空間影響。（1）2011年當期模型OLS分析選擇2011年文化產(chǎn)業(yè)增加值（C）I為被解釋變量，2011年文化產(chǎn)業(yè)人員投入（L）、文化產(chǎn)業(yè)資本投入（K）、銀行業(yè)發(fā)展（B）I和證券業(yè)發(fā)展（S）I為解釋變量的當期模型進行分析。從表5的2011年當期模型的OLS估計結果我們看到Moran指數(shù)為1.9042822，通過10%顯著性水平檢驗，說明未考慮空間因素的經(jīng)典OLS模型估計出現(xiàn)誤差，對于如何選擇具有空間因素的空間滯后模型還是空間誤差模型來進行分析，我們可以利用LM和RobustLM的數(shù)值來進行，我們看到LM（lag）和RobustLM（lag）比LM（erro）r和RobustLM（erro）r更顯著，因此2011年當期模型應該選擇SLM空間滯后模型進行分析。由表6的2011年當期模型的SLM估計結果，我們看到文化產(chǎn)業(yè)增加值的空間自回歸系數(shù)為0.0901，說明了我國省域之間的文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展存在著顯著的正依賴性，省域之間呈現(xiàn)正的溢出效應，鄰近省域的文化產(chǎn)業(yè)增加值每增長1個百分點可以促進本省域文化產(chǎn)業(yè)增加值增長0.09個百分點；銀行業(yè)支持的回歸系數(shù)是3.5889，說明當期銀行業(yè)發(fā)展對文化產(chǎn)業(yè)有顯著的支持作用，銀行業(yè)發(fā)展每增加1個百分點，可提高文化產(chǎn)業(yè)增加值3.59個百分點，證券業(yè)支持的回歸系數(shù)是-1.6132，表明證券業(yè)發(fā)展對文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展起著顯著的抑制作用。我們還可以發(fā)現(xiàn)文化產(chǎn)業(yè)人員投入、資本投入對文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展有顯著的正向支持作用，2011年人員投入、資本投入每增長1個百分點可分別支持當年文化產(chǎn)業(yè)增加值增長1.28和0.31個百分點。分析結果表明當期模型中銀行業(yè)發(fā)展對文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的支持效果最大，人員投入支持文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展效果高于資金投入，而證券業(yè)的發(fā)展則對文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展具有顯著的抑制作用。（2）2005-2011年跨期模型分析選擇2011年文化產(chǎn)業(yè)增加值（C）I為被解釋變量，2005年文化產(chǎn)業(yè)人員投入（L）、文化產(chǎn)業(yè)資金投入（K）、銀行業(yè)發(fā)展（B）I和證券業(yè)發(fā)展（S）I為解釋變量的跨期模型進行分析。從表7跨期模型的OLS估計結果我們看到Moran指數(shù)為0.5778529，通過10%顯著性水平檢驗，說明未考慮空間因素的經(jīng)典OLS模型估計出現(xiàn)誤差，對于如何選擇具有空間因素的空間滯后模型還是空間誤差模型來進行分析，我們可以利用LM和RobustLM的數(shù)值來進行分析，我們看到LM（lag）和RobustLM（lag）比LM（erro）r和RobustLM（erro）r更顯著，因此2005-2011年跨期模型應該選擇SLM空間滯后模型進行分析。由表8SLM估計結果，我們看到文化產(chǎn)業(yè)增加值的空間自回歸系數(shù)為0.1110，說明我國省域之間的文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展存在著顯著的正依賴性，省域之間呈現(xiàn)正的溢出效應，鄰近省域的文化產(chǎn)業(yè)增加值每增長1個百分點可以促進本省域文化產(chǎn)業(yè)增加值增長0.11個百分點；銀行業(yè)的回歸系數(shù)是1.7264，說明2005年銀行業(yè)發(fā)展對2011年文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展有顯著的支持作用，2005年銀行業(yè)發(fā)展每增加1個百分點，可提高2011年文化產(chǎn)業(yè)增加值1.72個百分點，證券業(yè)的回歸系數(shù)沒有通過顯著性檢驗，說明2005年證券業(yè)發(fā)展對2011年文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的支持作用難以確定。我們還可以發(fā)現(xiàn)文化產(chǎn)業(yè)人員投入、資本投入對文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展有顯著的正向支持作用，2005年人員投入、資金投入每增長1個百分點可分別支持2011年文化產(chǎn)業(yè)增加值增長1.26和0.38個百分點。分析結果表明跨期模型中銀行業(yè)金融發(fā)展對文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的支持效果最大，人員投入支持文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展效果高于文化產(chǎn)業(yè)本身資本投入，而證券業(yè)金融發(fā)展則對文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的作用難以確定。

篇6

著力創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務方式，提升金融服務文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的能力。一是量身定做適應文化產(chǎn)業(yè)特點的信貸政策，將文化產(chǎn)業(yè)作為朝陽產(chǎn)業(yè)列入支持類，在擔保條件、利率等方面給予優(yōu)惠，對文化企業(yè)設置有別于工商企業(yè)的信用評級模塊，制定版權質押貸款指引和并購貸款指引等等，為文化企業(yè)提供優(yōu)質服務。二是通過創(chuàng)新信貸模式實現(xiàn)擔保形式多樣化。商業(yè)銀行應結合文化企業(yè)運營方式和特點，弱化財務指標考核，轉變以機器設備、廠房有形資產(chǎn)為抵押品的傳統(tǒng)擔保思路，積極試辦知識產(chǎn)權、專利權、商標權、電影制作權、著作權、版權等無形資產(chǎn)抵押貸款、企業(yè)聯(lián)?；ケＹJ款等，并合理確定貸款期限，為文化企業(yè)尤其是中小文化企業(yè)融資擴大抵（質）押范圍，豐富融資品種，解決文化產(chǎn)業(yè)普遍缺失抵（質）押物的問題。三是制定針對文化企業(yè)的授信制度，簡化審批程序，縮短審批時間，為企業(yè)提供方便快捷的優(yōu)質服務。四是加強與產(chǎn)權交易、信托、證券等相關機構合作，為文化創(chuàng)意企業(yè)提供資金結算、機構理財、供應鏈融資、并購貸款、國際業(yè)務等綜合性金融服務。特別是針對目前我國文化體制改革步伐加快、部分文化企業(yè)正在進行市場化運作的現(xiàn)實，建立相應的一攬子金融服務措施，支持重點文化企業(yè)做大做強。來源于/

完善文化產(chǎn)業(yè)直接融資支持機制

以完善文化產(chǎn)業(yè)直接融資支持機制為切入點，拓寬文化企業(yè)融資渠道。對符合條件的重點文化企業(yè)，應做好進入主板、創(chuàng)業(yè)板上市融資的培訓、輔導和推介工作，推動更多優(yōu)質企業(yè)上市融資。積極支持文化企業(yè)通過債券、短期融資券、中期票據(jù)和中小企業(yè)集合債等方式融資，支持文化企業(yè)借助資本市場和貨幣市場迅速成長。推動文化企業(yè)引進私募股權基金、風險投資基金；在政策允許的范圍內，積極鼓勵、支持和引導境內外資本以BOT等形式參與文化項目建設；積極探索信托計劃、融資租賃以及文化產(chǎn)業(yè)項目未來收益證券化等融資方式。在政策允許的范圍內，拓寬利用民間資本和國際資本的方式和空間，為文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展提供多樣化的融資渠道。

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二、河北省金融支持科技創(chuàng)新企業(yè)存在的問題

河北省金融支持科技創(chuàng)新企業(yè)的效果還不明顯，資金問題仍是科技創(chuàng)新企業(yè)發(fā)展的短板。具體表現(xiàn)在以下三個方面。

1.銀行業(yè)金融機構的信貸門檻偏高與國內發(fā)達省市相比，河北省金融業(yè)發(fā)展相對落后。截至2013年末，河北省銀行業(yè)金融機構資產(chǎn)總額達到4.7萬億元，營業(yè)網(wǎng)點10503個，從業(yè)人數(shù)達16萬余人①。而金融業(yè)相對發(fā)達的浙江省銀行業(yè)金融機構資產(chǎn)總額為9.6萬億元，營業(yè)網(wǎng)點11667個，從業(yè)人數(shù)超過22萬人②。河北省銀行業(yè)金融機構以傳統(tǒng)的信貸業(yè)務為盈利手段，經(jīng)營上強調信貸資金的“安全性”，規(guī)避風險的意識較強。然而，科技創(chuàng)新企業(yè)大多成立時間較短，缺乏信用積累，資產(chǎn)結構中無形資產(chǎn)占比較高，難以向金融機構提供有效的抵押品。因此，科技創(chuàng)新企業(yè)很難達到銀行業(yè)金融機構的信貸要求，也就無法獲得金融機構的信貸資金支持。在河北省科技經(jīng)費籌集總額中，金融機構對科技活動的貸款占比在2003—2008年間均低于10%，不僅呈現(xiàn)出逐年下降的趨勢，而且遠低于企業(yè)自籌資金和政府資金在科技經(jīng)費籌集總額中的占比。這表明，河北省科技經(jīng)費的來源主要依賴于企業(yè)自有資金，政府投入僅僅起到一個引導作用，而金融機構的資金支持效應并未完全顯現(xiàn)。

2.資本市場功能未能有效發(fā)揮資本市場不僅可以滿足企業(yè)的大額資金需求，而且能夠幫助企業(yè)建立現(xiàn)代企業(yè)制度，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。美國85%的高新技術企業(yè)都通過資本市場融資。河北省科技創(chuàng)新企業(yè)則主要依靠自有資金和政府撥款來獲取資金，很少有企業(yè)能夠上市融資。主板市場的上市門檻高，資本規(guī)模小、盈利能力不穩(wěn)定的科技創(chuàng)新企業(yè)只能“望市興嘆”。創(chuàng)業(yè)板市場雖然放寬了上市要求，但監(jiān)管嚴格，真正能夠通過創(chuàng)業(yè)板上市融資的科技創(chuàng)新企業(yè)數(shù)量有限。截至2014年6月末，河北省創(chuàng)業(yè)板上市公司只有7家，分別是恒信移動、建新股份、先河環(huán)保、晨光生物、常山藥業(yè)、匯金股份和匯中股份，7家公司IPO籌資總額共計41.8億元①。另外，部分科技創(chuàng)新企業(yè)對于上市融資還存在一定的認識誤區(qū)，認為上市后企業(yè)的經(jīng)營狀況和財務信息均需向社會公開，而且擔心重大經(jīng)營決策要由股東大會投票表決，會喪失對企業(yè)的絕對控制權，這也構成了企業(yè)上市融資的障礙。

3.完善的風險投資機制尚未形成風險投資的特點在于對高新技術產(chǎn)業(yè)的創(chuàng)建和新技術、新產(chǎn)品的研發(fā)具有投資偏好，通過高風險的股權投資獲取超額收益。風險投資能夠在一定程度上緩解科技創(chuàng)新企業(yè)的資金缺口。然而，河北省的風險投資機構數(shù)量有限，根本無法滿足科技創(chuàng)新企業(yè)在前期孵化階段的融資需求，最終可能導致創(chuàng)新項目流產(chǎn)。2001年3月，河北省成立了第一家科技風險投資公司。截至2012年末，河北省本土的風險投資公司有20余家，其中民營風險投資公司占比不足三分之一。河北省風險投資尚處于起步階段，且存在投資經(jīng)驗缺乏、項目評估水平較低、風險資本退出機制不完善等問題，這在很大程度上降低了風險投資機構對科技創(chuàng)新企業(yè)投資的積極性，進而影響了科技創(chuàng)新企業(yè)的發(fā)展。同時，部分風險投資機構比較關注企業(yè)的短期盈利，與創(chuàng)新企業(yè)收益滯后期長的特點不相稱，造成科技創(chuàng)新企業(yè)的經(jīng)營壓力過大，也影響了企業(yè)引入風險投資的積極性。

三、金融支持科技創(chuàng)新企業(yè)的對策建議

科技創(chuàng)新是經(jīng)濟增長的關鍵要素，而金融體系可以通過資金支持、項目甄別和需求拉動等多種渠道推動科技創(chuàng)新。河北省金融支持科技創(chuàng)新企業(yè)雖然取得了一些成績，但仍有許多方面有待完善。針對河北省金融支持科技創(chuàng)新企業(yè)存在的問題，提出如下對策與建議。

1.加大銀行業(yè)金融機構的支持力度由于銀行業(yè)金融機構內在的風險收益偏好與科技創(chuàng)新的需求不匹配，導致科技創(chuàng)新企業(yè)無法更多地取得金融機構的信貸資金支持。為了緩解資金供求雙方的這一矛盾，可從以下三方面著手：首先，針對不同類型的科技創(chuàng)新企業(yè)和創(chuàng)新項目，提供差別化的金融服務。對國家級和省級創(chuàng)新型試點企業(yè)，重點給予信貸支持；對國家級和省級重大科技項目、高附加值產(chǎn)品及關鍵技術創(chuàng)新項目優(yōu)先給予信貸支持；對技術含量高、成長空間大、發(fā)展前景廣闊的中小型科技創(chuàng)新企業(yè)適當給予政策傾斜，符合條件的可以發(fā)放優(yōu)惠利率貸款。其次，建立獨立的科技創(chuàng)新企業(yè)信用評級體系。針對科技創(chuàng)新企業(yè)成立時間短、預估收益高、投資風險大的特點，金融機構應將其與一般企業(yè)的信用評級區(qū)別開來，制訂專門的信用評價標準，為科技型貸款的發(fā)放提供科學的依據(jù)。最后，創(chuàng)新?lián)７绞剑试S科技創(chuàng)新企業(yè)采用無形資產(chǎn)作抵押。對于科技創(chuàng)新企業(yè)而言，由于在創(chuàng)業(yè)初期固定資產(chǎn)價值低，難以向金融機構提供合格的抵押品。相反，科技創(chuàng)新企業(yè)的無形資產(chǎn)增值潛力大，是名副其實的核心資產(chǎn)。金融機構可以聯(lián)合專業(yè)化的資產(chǎn)評估公司，對科技型企業(yè)的無形資產(chǎn)進行估值，再根據(jù)企業(yè)信用評級，核定無形資產(chǎn)的價值和抵押率。

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二、金融創(chuàng)新與戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)

為更好地促進戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，我國各地區(qū)，尤其是經(jīng)濟、科技實力較強的發(fā)達地區(qū)，加大了金融創(chuàng)新力度，出臺了許多有針對性的措施:創(chuàng)新信貸模式和擔保方式，發(fā)展集合融資工具，設立創(chuàng)業(yè)投資基金，開展金融綜合經(jīng)營，等。［12］但由于戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)對資金的需求有自身特有的特征，它對金融供給模式有更高的要求，對金融創(chuàng)新提出了更大的挑戰(zhàn)。唐斯斯、董曉宇提出了由政府引導與市場選擇的直接融資和間接融資相結合的交互式融資模式，創(chuàng)新金融管理組織形式，在拓展新市場，適應市場結構的變化上進行突破。［13］余劍基于戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的正外部性和不確定性特征，在金融需求決定金融供給機制下，創(chuàng)新性地運用軟預算約束模型(DM)和金融工程原理，提出采取差別化的宏觀調控和監(jiān)管措施，“獎與罰”并用，創(chuàng)新銀行類金融機構的盈虧平衡關系，增強其向新興產(chǎn)業(yè)提供資金支持的內生動力;大力開發(fā)專門針對處于高風險，資金需求強的初創(chuàng)期中小企業(yè)的金融工具;探索政策性資金的“股轉債”模式，優(yōu)化金融生態(tài)環(huán)境，完善相關扶持政策體系等。［14］金融創(chuàng)新是提升金融服務質量，助推促進戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)持續(xù)有效發(fā)展的動力。金融主體要根據(jù)新興產(chǎn)業(yè)企業(yè)主體特點提供差別化的金融服務，創(chuàng)新金融產(chǎn)品，克服傳統(tǒng)金融供給模式的障礙，促進戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展。

三、金融支持戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的路徑選擇

產(chǎn)業(yè)生命周期理論認為，一個產(chǎn)業(yè)的發(fā)展會經(jīng)歷培育、成長、成熟和衰退階段，戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)作為一種新興業(yè)態(tài)，其培育和發(fā)展過程也將經(jīng)歷這些階段。處于不同階段的產(chǎn)業(yè)其風險不同，對資金的需求也有差異。胡海峰、孫飛14在產(chǎn)業(yè)生命周期的基礎上，闡述了金融在我國新興產(chǎn)業(yè)培育中的作用機理以及存在的問題，認為可通過建立金融與財政的協(xié)調配合機制，打造多層次金融支持體系等政策手段來發(fā)揮金融在戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)培育中的支持作用。［15］顧海峰從業(yè)態(tài)演進的角度，構建了以資本市場、政策性金融與市場性金融支持三者結合的支持體系。［16］趙天一結合戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)律，提出把科技金融的資金鏈、技術創(chuàng)新的價值鏈、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)業(yè)鏈結合起來，通過政府政策引導和安排，建立市場科技金融－混合科技金融－公共科技金融支持體系，實現(xiàn)不同新興產(chǎn)業(yè)階段、不同金融產(chǎn)品與科技成果的相互交叉與促進，形成多層次、立體化科技金融支持模式。［17］

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良好的信用能夠為開展各種經(jīng)濟交易活動提供基礎，同時也是社會發(fā)展的重要前提。當前市場環(huán)境下中小企業(yè)的信用狀況較差，絕大多數(shù)中小企業(yè)都不具備完善的內部控制機制。部分中小企業(yè)甚至會惡意負債，騙取信貸資金，之后通過申請破產(chǎn)倒閉來逃脫債務。這就導致我國中小企業(yè)很難建立起良好的信譽，信貸機構對中小企業(yè)的經(jīng)營行為一般不會作出正面預估，同時就更不會為中小企業(yè)提供信貸融資服務。中小企業(yè)貸款難，很大程度上在于缺乏有效的信用擔保。調查發(fā)現(xiàn)，中小企業(yè)貸款難的首要原因是，中小企業(yè)無法提供資產(chǎn)抵押；其次是中小企業(yè)無法讓一些信譽好的企業(yè)為其提供保證，以及銀行對企業(yè)所處的行業(yè)現(xiàn)狀不滿意。

（二）政策制定不科學，執(zhí)行不到位

金融部門為了適應社會主義市場經(jīng)濟的發(fā)展，對計劃經(jīng)濟時期的金融體制實施了一系列的改革措施，取得了一定成效。然而這些政策的服務對象多是大中型企業(yè)，對于中小企業(yè)有益的并不多。以四大國有銀行為例，金融主管部門對于中小企業(yè)雖然也有政策上的扶持，但大多都是空頭支票，或者敷衍了事。溫州作為中小企業(yè)發(fā)展較為發(fā)達的地區(qū)同樣面臨此類問題，近年來溫州市出臺了《溫州市人民政府關于促進中小企業(yè)發(fā)展意見》等文件，但在執(zhí)行的過程中銀行也會想盡辦法進行規(guī)避。中小企業(yè)在無法得到正規(guī)金融渠道融資的情況下，要維持其經(jīng)營發(fā)展就必然要尋找方便、靈活、條件較為寬松的融資方式。由此，民間融資發(fā)展就成為支持中小企業(yè)發(fā)展的關鍵。

二、吉林省民間融資發(fā)展及對中小企業(yè)的促進作用

（一）吉林省民間金融發(fā)展現(xiàn)狀

吉林省民間金融發(fā)展相對滯后，由于民間金融具有一定的隱蔽性，我們分析吉林省城鄉(xiāng)居民儲蓄存款數(shù)量及比重，從而對吉林省的民間金融規(guī)模進行研究。針對吉林省的投資現(xiàn)狀，2003年—2014年間吉林省城鄉(xiāng)居民儲蓄存款比重從65.3%下降到25.4%，與此同時，城鄉(xiāng)居民存款余額的增長率慢于金融機構存款余額的增長率。排除了實物和證券投資的一部分影響，分析發(fā)現(xiàn)，近年來，吉林省民間金融正在逐步發(fā)展。小額信貸公司、典當行等正規(guī)民間金融機構正逐漸興起，吉林省民間金融正逐步向規(guī)范化前進。吉林省民間金融發(fā)展具有以下新特點。

1.民間融資逐步呈現(xiàn)出專業(yè)化趨勢。由于民間融資為個人及中小企業(yè)提供極大的便利，這一金融行為已在社會公眾的思想觀念上獲得了廣泛的認同，使得原來“見不得光”的民間金融逐漸向專業(yè)化金融機構發(fā)展。并且由于正規(guī)銀行對中小企業(yè)“惜貸”的行為日益嚴重，使得中小企業(yè)必須選擇更為便利和快捷的方式進行資金的融通，在一定程度促進了民間融資流動更加活躍。

2.民間融資行為漸趨理性，信譽程度逐漸增加。由于民營中小企業(yè)的發(fā)展對民間融資的需求日益強勁，并且能提供較高的投資回報率，從而擴大了民間融資理性選擇的范圍。與此同時，民間融資相關主體的風險意識也在不斷提高，對信譽要求很高，形成了特定的民間融資市場準入制度，違約成本不斷增加，使得一部分民間閑置資金轉而進入實體經(jīng)濟以獲取更大的利益。

3.民間融資借貸手續(xù)靈活、簡便。民間借貸是需要一定的手續(xù)的，包括簡單載明借貸雙方、日期、還款金額或利息的簡要憑據(jù)。民間借貸中一半以上是私下達成的交易，對借方來說，手續(xù)簡便，在中小企業(yè)急需資金時辦理非常方便。

（二）吉林省民間金融對中小企業(yè)經(jīng)濟的影響

1.民間金融對中小企業(yè)市場環(huán)境的影響。盡管有組織的民間金融機構數(shù)量日趨增多，但由于經(jīng)營規(guī)模較小，資本不充足，經(jīng)營范圍窄，風險集中，一旦發(fā)生風險損失則會發(fā)生經(jīng)營困難甚至破產(chǎn)倒閉。同時它們也沒有像正規(guī)銀行那樣有國家作為最后的貸款人。以吉林省部分典當行為例，雖然目前資產(chǎn)質量都很好，但是由于經(jīng)營范圍受到極大限制，嚴重依賴當?shù)氐慕?jīng)濟發(fā)展，又因為人們對其信用有一定的質疑，擠兌風險比較大。并且由于民間金融機構不能夠有效地分散地區(qū)的風險，又沒有國家信用支持，所以它們對于風險的化解能力是非常有限的，擠兌的風險較大，并且一旦發(fā)生擠兌行為，會導致資金流動性變差，甚至導致資金鏈斷裂，危機中小企業(yè)的生存。

2.民間金融影響政府對中小企業(yè)的決策措施。民間金融的隱蔽性使得政府的宏觀調控通常達不到預期的效果，從而進一步放大對于中小企業(yè)錯誤決策的損失。因此，需要提升融資的科學性評估。對吉林省地區(qū)的調查也同樣存在著民間金融干擾宏觀經(jīng)濟調控，在新一輪宏觀調控實施以后，民間借貸利率明顯上升，規(guī)模大幅增加，使得一些即將面臨倒閉的企業(yè)得以繼續(xù)生存和擴張。然而，一些人利用能從銀行取得借款的便利條件，向有資金需求的客戶發(fā)放高息“貸款”，從中賺取利潤，對銀行資金構成了一定威脅。由此可見，一方面民間金融繞開宏觀調控政策的要求，強烈的趨利動機很容易導致資金聚集在房地產(chǎn)等高回報行業(yè)，形成資金的無效配置，使得一些高技術產(chǎn)業(yè)難以獲得充足資金進行研發(fā)，不利于國家產(chǎn)業(yè)結構的調整。另一方面，由于民間金融游離于金融監(jiān)管范圍之外，缺乏一套完善的風險控制機制，容易導致風險的失控。由于民間借貸利率較高，儲蓄存款進入民間借貸市場，干擾了金融秩序國家沒有相關部門對其進行詳細統(tǒng)計分析，如果大量社會資金在金融部門體外循環(huán)，金融監(jiān)管部門無法對其實施有效的監(jiān)督管理，容易影響國家對宏觀經(jīng)濟和區(qū)域經(jīng)濟運行狀態(tài)的準確判斷。

(三)限制了中小企業(yè)帶動地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展的作用

中小企業(yè)對帶動地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展起著重要的作用。這是因為改革開放為我國中小企業(yè)為中小企業(yè)發(fā)展提供了非常好的發(fā)展機會，而中小企業(yè)又憑其靈活、發(fā)展迅速的優(yōu)勢得到了較好的發(fā)展，并在我國許多地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展中發(fā)揮了重要作用。中小企業(yè)帶動地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展（在我國主要是民營企業(yè)）離不開資金的保證，而這其中作為主要融資渠道是否暢通，是否有足夠的數(shù)量保證則是中小企業(yè)帶動地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展的關鍵。學者徐偉、郭為運用金融活躍度來衡量區(qū)域民間金融，他們將金融活躍度定義為各地區(qū)私營企業(yè)數(shù)量與當期全國私營企業(yè)總量之比。公式如下：金融活躍度=各地區(qū)私營企業(yè)數(shù)量/當期全國私營企業(yè)總量*100%他們認為，在區(qū)域民間金融發(fā)達的地區(qū)，人們創(chuàng)業(yè)的機會相對較多，該地區(qū)的私營企業(yè)數(shù)量相比之于金融不發(fā)達地區(qū)可能更多，帶動地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展的作用的就更大。由此也可以推出，民間金融活躍度大的地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展程度較高。吉林省與吉林省金融活躍度對照表。由表1可見吉林省的金融活躍度一直較低與浙江省，因此吉林省中小企業(yè)發(fā)展層度較低，吉林省中小企業(yè)帶動地區(qū)經(jīng)濟的作用較差。

三、吉林省民間融資支持吉林省中小企業(yè)發(fā)展的建議

（一）進一步完善民間金融合理監(jiān)管制度

首先各種民間金融形式和組織存在的各種風險在于缺乏政府主導的監(jiān)管，如出臺“民間借貸人管理條例”明確受國家法律保護的民間借貸主體以及民間借貸活動范圍和民間借貸活動方式，爭取將民間借貸活動早些納入法律規(guī)范。政府應在加強民間金融監(jiān)管的同時，應進一步降低組建小額貸款公司的門檻，鼓勵民間資本通過組建小額貸款公司來從事借貸活動，鼓勵大型企業(yè)為中小企業(yè)提供資金的支持，比如在技術研發(fā)方面。

（二）建立中小企業(yè)金融機構體系

雖然吉林省很多中小民營企業(yè)的規(guī)模較小，融資數(shù)額也較小，但是其融資次數(shù)較多。若其完全依靠正規(guī)金融獲得貸款，那么企業(yè)無法及時地獲得資金進行周轉。正規(guī)金融機構給中小民營企業(yè)提供小額信貸的審批程序較為復雜，花費時間較長。所以，在很多情況下，中小企業(yè)就錯過了許多發(fā)展的機會。因此，政府有必要引導和規(guī)范不具備高利貸性質的民間借貸、合會、私人錢莊成為專門的小額貸款機構。這些機構對中小企業(yè)來講，門檻低、手續(xù)簡便、利率和期限靈活，能滿足中小民營企業(yè)的融資需求，也能夠促進民間資金的有效配置。在民間金融相對發(fā)達的溫州市，民間資本非常豐富，交易活動非常頻繁，并且當?shù)氐闹行∶駹I企業(yè)主很容易接受符合企業(yè)發(fā)展的新事物。在政府適當?shù)恼吖膭钕?，吉林省可以向溫州學習，成為“天使投資人”，引領吉林省“天使投資市場”的發(fā)展。這樣的措施既豐富了面向中小民營企業(yè)的民間金融服務層次，又改善了對中小民營企業(yè)的融資服務質量，利于民間金融與中小企業(yè)發(fā)展共生關系，向互惠共生模式發(fā)展。

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一、承德市農(nóng)村金融支持“三農(nóng)”發(fā)展情況

(一)金融支農(nóng)力度不斷加大

據(jù)統(tǒng)計，到2009年6月末，承德市金融機構各項貸款余額560．4億元，比年初增加129．6億元，其中涉農(nóng)金融機構貸款余額231．4億元，比年初增加61．6億元．占比為41_3％．比去年同期增長34．4％?？h域金融機構各項貸款余額為208．6億元，占全市金融機構各項貸款余額的37．2％．比年初增加46．6億元，增長22．3％?？h域金融機構貸款中，三家“農(nóng)”字金融機構貸款占比達到78．1％，其中農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行30．1億元占14．4％，農(nóng)業(yè)銀行19．6億元占9．4％，農(nóng)村信用社l13．7億元占54．5％?？h域貸款中81％為涉農(nóng)貸款。從貸款投向看，農(nóng)戶貸款106．3億元，比年初增加27．9億元，比去年同期增長44．7％，農(nóng)村各類經(jīng)濟組織貸款25．1億元，比年初增加7．5億元。比去年同期增長70．2％；從貸款用途看，農(nóng)林牧貸款49．2億元，農(nóng)村基礎設施貸款38．1億元。截至2009年6月末，轄區(qū)農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、農(nóng)業(yè)銀行、農(nóng)村信用社農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化貸款余額為7．5億元，其中，僅農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行投放農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化貸款就達4．19億元．農(nóng)業(yè)銀行2．7億元。

(二)央行積極開展窗口指導

人民銀行承德市中心支行繼續(xù)鼓勵和引導各金融機構拓寬信貸服務領域，創(chuàng)新信貸產(chǎn)品，完善擔保機制．改進服務方式，采取多種有效措施支持有實力的農(nóng)民工自主創(chuàng)業(yè)和返鄉(xiāng)創(chuàng)業(yè)，有效加大對“三農(nóng)”的信貸支持力度，鼓勵金融機構出臺加大對“三農(nóng)”信貸投放的扶持政策，為金融機構積極拓展“三農(nóng)”服務保駕護航。一是利用小額擔保貸款等方式加大對農(nóng)民212返鄉(xiāng)創(chuàng)業(yè)就業(yè)的信貸支持，如豐寧縣支行在組織農(nóng)村信用聯(lián)社深入企業(yè)和農(nóng)戶進行調研的基礎上，提出了“以工哺農(nóng)”、“以農(nóng)促工”的窗口指導意見，并指導農(nóng)村信用聯(lián)社在工礦企業(yè)較多的鄉(xiāng)鎮(zhèn)開辦了“農(nóng)戶借款、企業(yè)擔保、農(nóng)戶到擔保企業(yè)務工、企業(yè)用農(nóng)戶務工收入還款”業(yè)務，截至2009年6月末發(fā)放此項貸款余額5647萬元．取得了良好的經(jīng)濟和社會效益：二是積極發(fā)展農(nóng)村消費信貸，活躍農(nóng)村消費市場；三是進一步加大對符合信貸條件的鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)、縣域經(jīng)濟勞動密集型小企業(yè)和農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化龍頭企業(yè)的信貸支持．發(fā)揮其輻射拉動作用，擴大農(nóng)民工就業(yè)市場容量，鼓勵和支持農(nóng)民工就地就近轉移就業(yè)；四是加強外匯管理和政策宣傳．為出國務工農(nóng)民提供優(yōu)質外匯服務；五是成立反假貨幣工作站。截至2009年6月末，全市已有215家反假貨幣工作站掛牌．約有400多名反假貨幣義務宣傳員，縣域反假宣傳員184名，占全市的85％。

(三)涉農(nóng)金融服務產(chǎn)品不斷增加

農(nóng)村信用社加大投放，實行信貸“增量、擴面、延伸”。截至2009年末6月末，全轄累放農(nóng)戶貸款77．39億元，農(nóng)戶貸款面達59％；全轄建立農(nóng)戶信用檔案40萬戶，評定信用戶29．38萬戶、授信企業(yè)500余家．總授信額度達50億元。創(chuàng)新和推出了農(nóng)民工返鄉(xiāng)創(chuàng)業(yè)貸款、勞動力轉移培訓貸款、財政貼息貸款、社團貸款和“個貸企還”等新型信貸產(chǎn)品。同時切實加強農(nóng)村支付清算系統(tǒng)建設，近期推出了信通卡．全轄377家基層農(nóng)村信用社開通了農(nóng)民工銀行卡特色服務，6月末，累計發(fā)放農(nóng)民工銀行卡4萬余張。為農(nóng)民存取款提供了方便：農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行在支持農(nóng)村基礎設施建設和農(nóng)業(yè)綜合開發(fā)方面實現(xiàn)了突破，截至2009年6月末，共向以上兩方面投入資金達14．3億元，比年初增長101．5％。農(nóng)業(yè)銀行今年以來利用“三農(nóng)”課堂．對農(nóng)戶和農(nóng)村中小企業(yè)進行培訓．通過發(fā)放惠農(nóng)卡．推廣小額農(nóng)戶貸款業(yè)務，提高了辦貸效率，有效地緩解了農(nóng)民貸款難問題．在8個縣支行分別組建了“三農(nóng)”業(yè)務工作組，并選派業(yè)務骨干充實“三農(nóng)”業(yè)務客戶經(jīng)理隊伍，全行“三農(nóng)”業(yè)務工作人員已達75人，占員工總數(shù)的8％。截至6月末，農(nóng)行累計發(fā)行惠農(nóng)卡65734張，發(fā)放小額農(nóng)戶貸款18000萬元，分別比年初增長1．1l倍和6．53倍，農(nóng)戶小額貸款授信7500戶23250萬元；為1761個農(nóng)戶注冊了個人網(wǎng)上銀行，為1075個農(nóng)戶注冊了個人電話銀行．發(fā)展趨勢迅猛．取得了良好的社會效益和經(jīng)濟效益；承德市商業(yè)銀行不斷延伸業(yè)務觸角，截至2009年6月末，在縣區(qū)設立分支機構4家，發(fā)放貸款13．22億元，成為支持縣域經(jīng)濟發(fā)展的又一有生力量。

二、農(nóng)村金融支持“三農(nóng)”發(fā)展中存在的主要問題

(一)資金供給不足難以滿足農(nóng)村資金需求

一是由于承德轄區(qū)縣域經(jīng)濟依然相對落后，經(jīng)濟總量小、綜合實力弱、主導產(chǎn)業(yè)不強、經(jīng)濟結構單一，以及基礎設施條件落后，交通不發(fā)達．加之隨著國際金融危機的不斷蔓延和世界經(jīng)濟增長的放慢，全市鋼鐵冶金、建筑材料、房地產(chǎn)等主導產(chǎn)業(yè)面臨著愈加增大的市場風險。另外縣域信用環(huán)境建設與銀行貸款投放要求仍然存在一定的差距，農(nóng)業(yè)自然災害等多種因素，難以吸引金融資金向農(nóng)村的流動。從調查情況看，農(nóng)村改革和農(nóng)村經(jīng)濟建設需要大量的資金支持，但由于農(nóng)村金融機構提供的信貸資金比較有限，很難滿足農(nóng)村資金需求。2008年縣域生產(chǎn)總值較2000年年均增速為21．6％，而縣域金融機構貸款2008年較2000年年均增速為8．6％．貸款增速大大低于縣域經(jīng)濟增速．農(nóng)村信貸資金不能很好的滿足快速發(fā)展的農(nóng)村經(jīng)濟需要。二是近年來全市農(nóng)村資金外流問題呈日益加劇的趨勢。2008年末，全市縣域金融機構存貸比為43．5％，較2006年下降11．1％，縣域金融機構上存資金達175．39億元，較2006年增長了106．4％。三是農(nóng)村金融機構資金余缺不能相互調劑，一些農(nóng)村信用社支農(nóng)資金不足，而農(nóng)行有資金但無機構，兩者不能有效結合，金融機構存量資金不能發(fā)揮作用。四是郵儲銀行資金有余，但因成立機構較晚，貸款種類較少，信貸資金投放受到限制．其所吸收的資金不能充分用于支持“三農(nóng)”。如承德市郵政儲蓄銀行2009年6月末存款47．5億元，貸款1．38億元，只占存款的2．91％。

(二)農(nóng)村金融機構覆蓋率低難以提高金融服務質量

據(jù)調查，2009年6月末，全市縣域銀行業(yè)金融機構427家(其中縣城以下機構313家)，金融從業(yè)人員3156人．與2000年相比機構減少176家．與1995年相比減少358家。銀行業(yè)金融機構在農(nóng)村地區(qū)的覆蓋率較低．目前有l(wèi)0個偏遠行政鄉(xiāng)沒有金融機構，成為金融服務的空白區(qū)。如農(nóng)業(yè)銀行豐寧縣支行最多時有11個營業(yè)網(wǎng)點，目前只保留縣支行1個網(wǎng)點，縣城以下無營業(yè)網(wǎng)點。農(nóng)村金融機構單一，全轄縣及縣以下農(nóng)村信用社就有323家，占全部機構的75．6％，郵政儲蓄銀行66家(其中代辦機構57家)，占15．5％。由于缺乏有效的市場競爭，農(nóng)村金融服務質量難以提高。

(三)金融產(chǎn)品短缺難以滿足農(nóng)村金融多樣性的需求

一是農(nóng)村既有企業(yè)、個體工商戶、農(nóng)戶，也有新型合作經(jīng)濟組織，既有種植業(yè)、養(yǎng)殖業(yè)，也有個體工商業(yè)、運輸業(yè)，既有內銷企業(yè)，也有外貿出口企業(yè)．不同的客戶對信貸產(chǎn)品的需求不同，對金融服務的要求不一。目前承德轄區(qū)農(nóng)村信貸產(chǎn)品品種有限，僅有農(nóng)戶小額信用貸款、農(nóng)戶聯(lián)保貸款、助學貸款、抵質押貸款等少數(shù)金融產(chǎn)品，很難適應農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展需要。二是信貸資金供求結構不盡合理據(jù)調查，全市前7個月的信貸資金投入是歷史上最高的，但是投入交通能源基礎設施的多，投入“三農(nóng)”及實體經(jīng)濟的少，金融機構對“三農(nóng)”提供的信貸服務中，生產(chǎn)性貸款多，生活性貸款少。截至2008年末．承德市農(nóng)村信用社發(fā)放個人消費貸款5．41億元，僅占其貸款總額的5．04％。三是隨著現(xiàn)代農(nóng)業(yè)的發(fā)展，對周期長、額度大的資金需求日益增加，但目前農(nóng)村信貸仍以短期化、小額周轉性貸款為主．截至2008年末，承德市農(nóng)村信用社短期貸款余額99．29億元，是中長期貸款的12．6倍。有的信用社因農(nóng)業(yè)貸款風險較大，信貸投放有偏離農(nóng)業(yè)的傾向．如某信用社2008年1—12月累計投放貸款954萬元，而鐵礦采選行業(yè)貸款就達790萬元，占比高達83％，農(nóng)業(yè)貸款所剩無幾。農(nóng)村信用社發(fā)放的小額貸款限額一般在1萬元左右，只能滿足簡單的農(nóng)業(yè)生產(chǎn)，對于規(guī)模經(jīng)營的資金需求明顯不足。同時，貸款期限設置不盡合理。

(四)結算和現(xiàn)金服務不到位難以滿足新農(nóng)村多元化經(jīng)濟結算的需要

截至2008年底，承德市轄區(qū)共開立各類結算賬戶1809505戶，其中鄉(xiāng)鎮(zhèn)賬戶619007戶。個人結算賬戶占總開戶的99．2％，所有金融機構全部接人個人身份聯(lián)網(wǎng)核查系統(tǒng)。但是轄區(qū)鄉(xiāng)鎮(zhèn)現(xiàn)代化支付系統(tǒng)覆蓋率低，支付結算服務的基礎設施建設相對落后，目前農(nóng)村的支付結算仍以現(xiàn)金、支票和匯兌等傳統(tǒng)結算方式為主。

(五)金融資金高利率難以體現(xiàn)對農(nóng)村經(jīng)濟的支持

農(nóng)業(yè)屬于弱勢產(chǎn)業(yè)，受自然條件影響非常明顯，風險較大，并且農(nóng)業(yè)利潤較低．在貸款利率上應給予優(yōu)惠，但事實并非如此。農(nóng)村信用社在對“三農(nóng)”貸款利率的執(zhí)行上全部實行上浮，并且浮動幅度較大，一般都在50％一l30％之間．有的一浮到頂，達到基準利率的2_3倍，沒有真正體現(xiàn)對“三農(nóng)”貸款利率上的優(yōu)惠，與國家大力支持農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展的要求存在很大差距。同時，貸款難的問題依然突出，據(jù)調查，87％的農(nóng)戶認為目前貸款不能滿足其生產(chǎn)和生活需求。農(nóng)業(yè)貸款的高利率既增加了農(nóng)民負擔，又降低了農(nóng)業(yè)利潤，同時農(nóng)村資金偏離農(nóng)業(yè)問題的存在，不利于“三農(nóng)”健康發(fā)展。

(六)嚴格的銀行內部管理制度制約了金融機構支農(nóng)作用的發(fā)揮

一是貸款審批權限的限制。目前，工農(nóng)中建四家國有商業(yè)銀行的縣級支行除存單質押貸款外。基本上沒有其他貸款發(fā)放的審批權，貸款審批權集中在省市分行，農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行對小企業(yè)和產(chǎn)業(yè)龍頭企業(yè)貸款審批權也集中在省市分行，因欠發(fā)達地區(qū)符合上級行規(guī)定貸款條件的企業(yè)較少，有的即使符合條件但由于金額較小，貸款審批往往受到限制。二是嚴格的責任追究，影響了基層行和信貸人員貸款投放的積極性。貸款責任追究制度的不科學、不合理問題影響了基層行和信貸人員貸款發(fā)放的積極性，造成信貸人員不敢放貸、不愿放貸。

三、對策及建議

(一)加快農(nóng)村金融體制改革，構建競爭有序的金融體系

一個分工有序、競爭充分的金融市場上．金融組織的結構應當是既有大型、中型金融組織．又有小型甚至超小型的金融組織。因此，要加快縣域國有商業(yè)銀行綜合改革步伐；引導農(nóng)業(yè)銀行、農(nóng)發(fā)行縣支行加大農(nóng)田水利、農(nóng)業(yè)開發(fā)、農(nóng)產(chǎn)品加工及其生態(tài)環(huán)境建設的支持力度；發(fā)揮農(nóng)村信用社多年在縣域經(jīng)營經(jīng)驗等優(yōu)勢，在服務“三農(nóng)”中繼續(xù)發(fā)揮金融主力軍作用；加快郵政儲蓄銀行建設，督促郵政儲蓄資金“取之于縣，用之于縣”；放寬農(nóng)村金融準入政策。讓不同類型、多種資本本著市場的原則進入農(nóng)村，擴大村鎮(zhèn)銀行、小額貸款公司等新型金融機構的試點范圍，提高農(nóng)村銀行機構網(wǎng)點覆蓋率，形成種類多樣、自由競爭、覆蓋全面、互補互助、分區(qū)高效的銀行服務體系。放寬農(nóng)村金融機構之間的資金使用限制，搞好區(qū)域內金融機構之間資金余缺的調劑，按規(guī)定在農(nóng)村吸收的資金70％投放到農(nóng)村使用，支持農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展。

(二)人民銀行不斷完善對農(nóng)村金融的信貸支持政策

鼓勵所有金融機構履行其社會責任，促進城鄉(xiāng)協(xié)調發(fā)展．提高對“三農(nóng)”的資金供給能力。一是充分利用再貸款、再貼現(xiàn)等貨幣政策工具，引導增加農(nóng)業(yè)投入，并根據(jù)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)特點適當延長貸款期限。實行彈性利率政策，適當向農(nóng)產(chǎn)品加工企業(yè)和與“三農(nóng)”經(jīng)濟密切相關的二、三產(chǎn)業(yè)傾斜。二是適當限制支農(nóng)資金利率上浮幅度，正確處理農(nóng)村信用社自身效益與社會效益、短期效益與長期效益的關系。三是規(guī)定國有商業(yè)銀行投入支農(nóng)資金的比例，財政按比例給予貼息，保障農(nóng)村基礎設施建設、農(nóng)業(yè)綜合開發(fā)和提高農(nóng)業(yè)生產(chǎn)技術所需要的支農(nóng)資金。四是人民銀行適當降低縣域機構存款準備金率．對縣域和城市存款實行差別準備金管理。五是限定國有商業(yè)銀行資金上存比例，同時制定優(yōu)惠政策鼓勵商業(yè)銀行將盈余資金調劑到當?shù)剞r(nóng)村金融機構，為當?shù)剞r(nóng)村金融開辟更為廣闊的資金來源渠道。

(三)積極推進金融創(chuàng)新，提供適合于農(nóng)業(yè)經(jīng)濟的金融產(chǎn)品和服務

金融部門在貸款投放上要積極配合農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)結構調整，把貸款投放到農(nóng)村最需要的地方，促進“三農(nóng)”又好又快發(fā)展?？梢葬槍r(nóng)村經(jīng)濟的需求，積極進行信貸產(chǎn)品創(chuàng)新。一是貸款流程創(chuàng)新。充分考慮農(nóng)業(yè)經(jīng)濟的實際，重構適合縣域農(nóng)業(yè)經(jīng)濟的信貸流程，打造在無需擔保抵押的“少、短、快”資金需求渠道。二是信貸產(chǎn)品創(chuàng)新。在成本可算、風險可控的前提下，要量體裁衣，設計符合農(nóng)業(yè)經(jīng)濟需求的創(chuàng)業(yè)貸款、商鋪租賃貸款、整貸零還貸款等多樣化的金融產(chǎn)品和服務。三是服務領域創(chuàng)新。在服務縣域地區(qū)傳統(tǒng)項目貸款的基礎上，不斷拓展金融服務農(nóng)業(yè)經(jīng)濟的領域，開拓在家庭作坊、勞務輸出、專利創(chuàng)業(yè)項目等領域的信貸，根據(jù)不同的貸款對象，適當擴大擔保抵押品范圍，解決小企業(yè)和農(nóng)戶貸款難問題滿足欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)業(yè)多元化的金融需求。

(四)適當下放貸款審批權限，完善貸款責任追究辦法

各級金融部門要結合信貸規(guī)模，積極調整貸款投放結構，簡化信貸審批程序，應根據(jù)不同地區(qū)農(nóng)村資金需求情況和小企業(yè)、農(nóng)戶生產(chǎn)經(jīng)營和誠信狀況，適當下放流動資金貸款審批權限，實行“綜合授信”，使其能夠在確定的融資額度內隨時獲得貸款，為農(nóng)村居民提供快速、便捷的金融服務。制定科學的貸款獎懲管理辦法，對支農(nóng)工作突出的基層機構和信貸人員給予獎勵。對貸款出現(xiàn)的風險，應分清主客觀原因，有區(qū)別的實行貸款責任追究，切忌實行“一刀切”，達到責權利相統(tǒng)一，保護信貸人員貸款支農(nóng)的積極性。

(五)引導農(nóng)村金融合理利率定價